Leasing pozabilansowy

Leasing pozabilansowy to coraz częściej wyszukiwana forma finansowania inwestycji w firmie. Przedsiębiorcy interesują się nim nie tylko ze względu na koszty, ale przede wszystkim z powodu wpływu na zdolność kredytową, strukturę finansową oraz podatki.

Spis treści

Co to jest leasing pozabilansowy?

Leasing pozabilansowy to forma leasingu, w której przedmiot leasingu nie jest ujmowany w majątku leasingobiorcy, a zobowiązanie leasingowe nie obciąża jego bilansu w sposób typowy dla kredytu lub leasingu finansowego. A przecież większe firmy muszą wykazać nawet leasing operacyjny jako zobowiązanie w bilansie, co obciąża wskaźniki bilansowe.

W praktyce leasing pozabilansowy oznacza, że:

firma korzysta z samochodu, maszyny lub sprzętu,
nie wykazuje go jako własnego środka trwałego,
w kosztach podatkowych ujmuje raty leasingowe,
zachowuje lepsze wskaźniki zadłużenia.

Dlatego leasing pozabilansowy bywa określany jako leasing poprawiający zdolność kredytową firmy. Na polskim rynku oferują go nieliczne firmy leasingowe, w tym nasza.

Jak działa leasing pozabilansowy i czym różni się od zwykłego leasingu operacyjnego?

W leasingu pozabilansowym zapisy ogólnych warunków umowy związane z wykupem są zmienione w porównaniu ze zwykłym leasingiem operacyjnym. Wykup z leasingu staje się opcją, a nie obowiązkiem. Jako leasingobiorca masz prawo nabycia środka trwałego po cenie wykupu (a nie wartości rynkowej). To jest gdy nie zalegasz z zapłatą rat leasingu oraz nie oświadczysz przed końcem leasingu, że rezygnujesz z wykupu.

Poza tym traktujemy go, jak zwykły leasing. W efekcie leasing pozabilansowy przypomina bardziej najem, którego nie trzeba wykazywać w bilansie.

Wykup z leasingu pozabilansowego może być niski (z uwzględnieniem minimalnych wartości wykupu w zależności od czasu trwania umowy i stawki amortyzacji przedmiotu) lub podwyższony (np. 10-20%). Jeśli wykup jest wysoki można także przygotować załącznik do umowy leasingu wskazujący inny podmiot dokonujący wykupu.

Zalety leasingu pozabilansowego

Poprawa zdolności kredytowej – niski poziom zobowiązań firmy zwiększa szanse na finansowanie jej dalszego rozwoju kredytem czy leasingiem.
Optymalizacja podatkowa – raty leasingowej księgowane są w koszty i odliczasz od nich podatek VAT.
Elastyczność inwestycyjna – umożliwia regularną wymianę sprzętu i użytkowanie aktywów bez konieczności ich zakupu.
Pozwala finansować wydatki nie mieszczące się w CAPEX-ie.

Dla kogo leasing pozabilansowy jest dobrym rozwiązaniem?

Jest to leasing dla dużych firm i korporacji (małe spółki nie wykazują zwykłego leasingu operacyjnego w bilansie), niezależnie od branży. Firmy transportowe regularnie inwestują w modernizację i rozbudowę floty. Firmy produkcyjne chcą inwestować w nowoczesne technologie bez nadmiernego zadłużania się. Firmy dynamicznie rosnące potrzebują elastycznego finansowania i realizacji wielu inwestycji jednocześnie. Leasing pozabilansowy jest odpowiedzią na ich potrzeby.

FAQ Leasing pozabilansowy

Czy leasing pozabilansowy zwiększa zadłużenie firmy?

Leasing pozabilansowy w klasycznym ujęciu nie zwiększa zadłużenia w bilansie firmy, ponieważ przedmiot leasingu pozostaje własnością leasingodawcy. W praktyce oznacza to, że aktywo nie pojawia się w majątku przedsiębiorstwa, a zobowiązanie nie jest wykazywane w pasywach w taki sam sposób jak kredyt lub leasing finansowy. Dzięki temu wskaźniki zadłużenia firmy mogą wyglądać korzystniej.

Czy leasing pozabilansowy poprawia zdolność kredytową?

Tak, leasing pozabilansowy pozytywnie wpływa na zdolność kredytową przedsiębiorstwa. Ponieważ zobowiązanie leasingowe nie jest ujmowane bezpośrednio w bilansie, firma ma lepsze wskaźniki finansowe.

Czy w leasingu pozabilansowym można wykupić przedmiot leasingu?

Tak, umowach leasingu pozabilansowego istnieje opcja wykupu przedmiotu po zakończeniu umowy.

Czy leasing pozabilansowy dotyczy tylko samochodów?

Nie. Leasing pozabilansowy może dotyczyć wielu rodzajów aktywów, takich jak: samochody osobowe i ciężarowe, maszyny produkcyjne, urządzenia medyczne, linie technologiczne. W praktyce leasing pozabilansowy stosuje się wszędzie tam, gdzie firma chce korzystać z aktywa bez konieczności jego posiadania w bilansie.